Напомню, что я – активный доходный инвестор. У меня сейчас нет ни зарплаты, ни доходов от бизнеса. Индексная стратегия мне совершенно не подходит, так как нужен ежемесячный поток живой наличности на счет. В случае с покупкой индекса –дивиденды я получу микроскопические. Что делаю я: 1. При помощи ETF копирую любую из стратегий инвестора: дивидендную, доходную, стоимостную (существуют фонды, которые позволяют мне это сделать). Таким образом, я фокусируюсь на стратегии, а не на выборе отдельных бумаг. Получается что-то вроде доходной пассивной стратегии. 2. Покупаю малознакомую мне страну: нет смысла разбираться в 18000 акциях США, можно просто купить нужный мне фонд. 3. Покупаю перспективную нишу (“лудоманю”) с надеждой на то, что в ближайшие 10 лет будет “рулить” робототехника и биомедицина. Я просто беру ETF на эти индустрии. При этом, прекрасно отдаю себе отчет, что это просто ставка. 4. Влезаю в “тяжелые” инструменты “малой кровью”. Я со своим ничтожным капиталом никогда не смог бы покупать те же гос.облигации. Там 1 лот может превышать 100.000–1.000.000 $. Точно также я не смог бы купить лучшую в мире недвижимость, а ETF и REIT дают мне эту возможность: лот ETF стоит 50–100 $. 5. Я не боюсь влезать в корпоративные облигации. У меня нет инсайда в отдельных компаниях. Дью дилиженс (оценка под микроскопом) одной корпорации может занимать месяцы. Я понятия не имею, “кинут” меня или нет. При помощи ETF я просто покупаю индекс облигаций. Внутри портфеля – сотни эмитентов. Маловероятно, что они “кинут” меня все разом. ВНИМАНИЕ! Мой подход не имеет никакого отношения к классическому индексному инвестированию. Как купить ETF? Способ 1. Купить ETF от компании FinEx у любого брокера РФ. Минусы – высокие комиссии, не платят дивидендов, низкая ликвидность. Способ 2. Открыть счет у брокера РФ (Финам, Тиньков и т.д.), получить статус КВАЛ (необходимо иметь 6 млн. рублей на счету), откроется возможность покупать ETF США. Способ 3. Открыть счет у брокера США Interactive Brokers. Минус – раз в год придется самостоятельно подавать налоговую декларацию. Как выбирать ETF? Источник: etfdb.com Интересные особенности ETF 1. Все американские ETF платят дивиденды. Мне кажется это большим плюсом. “Отечественные” ETF дивиденды не платят – все полученные средства реинвестируются в автоматическом режиме. 2. Налоги. Если вы обслуживаетесь у Interactive Brokers, то вам нужно самостоятельно предоставлять отчеты в налоговую. Придется учесть рост “тела” и курсовой разницы. 3. При инвестировании в ETF США вы не сможете получить налоговый вычет. 4. Если вы покупаете “наши” ETF через брокера РФ (например, Финам/Тиньков/БКС), то у вас есть возможность держать их на ИИС и получать вычеты. 5. Если вы покупаете ETF через брокера РФ (нужен статус КВАЛ), то тут часто возникает путаница с налогами. Например, в “Финаме” меня заверяли, что все хлопоты они берут на себя. Нужно регулярно перепроверять эту информацию у вашего брокера. 6. Существует огромное количество типов ETF: по типу актива (акции, облигации, товары, недвижимость), капитализация, отрасль, страна, с плечом или без, инверсные, по типу стратегии (дивидендные, стоимостные, фонды роста, широкий ров и т.д.), государственные или корпоративные бумаги, по срокам погашения (для облигаций). Кого послушать? Что почитать? Рекомендую две книги: – Уильям Бернстайн – “Разумное распределение активов” – Джон Богл – “Не верьте цифрам!” Также обязательно послушайте семинары и блоги Сергея Спирина и Сергея Наумова. Стратегия “Купи и держи” Поговорим о стратегии “Купи и держи” (англ. “buy and hold”). Некоторые еще называют ее “купи и забудь”. Тут не соглашусь – как раз забыть не получится. Источник: фотобанк Canva “Купи и держи” современные инвесторы почему-то списали в архив и положили на полку. А зря. К этой стратегии также относятся с пренебрежением и всегда рассказывают про нее вскользь. – Тоже зря! Почти все инвестиционные стратегии (не путать с трейдингом) являются разновидностью “купи и держи” – только с “улучшениями”. Я специально закавычил, потому что нет доказательств того, что модификации хоть как-то усиливают позицию инвестора. Эта стратегия держится на 5 постулатах: РЕГУЛЯРНОСТЬ – этим нужно заниматься на постоянной основе; ВРЕМЯ – данной деятельности необходимо уделить много времени, минимум – 10 лет, а лучше – 30+; на стороне инвестора – положительное математическое ожидание за счет роста экономики, инфляции, притока и роста дивидендов и т.д.; ДОВНЕСЕНИЯ – все излишки от зарплаты или своего бизнеса должны направляться на покупку активов;